上证函〔2020〕2685号

各市场参与人：

　　为了加强公司债券投资者权益保护，更好发挥债券持有人会议机制实效，上海证券交易所（以下简称本所）制定了《上海证券交易所公司债券存续期业务指南第1号——公司债券持有人会议规则（参考文本）》（以下简称《参考文本》），现予发布，并就有关事项通知如下：

　　一、公司债券拟在本所上市挂牌的，受托管理人可以参照《参考文本》相关条款及其填报说明的具体要求，代表全体债券持有人拟定《公司债券持有人会议规则》（以下简称《持有人会议规则》）。

　　二、受托管理人可以根据实际情况或者与意向投资者、发行人的沟通情况，以《参考文本》有关条款为基础做出更高标准的约定，或者进一步补充细化其他约定，但不得损害投资者合法权益。

　　三、发行人、受托管理人应当结合《持有人会议规则》的具体约定，在募集说明书、受托管理协议等文件中做出衔接安排，确保相关契约文本的约定不存在冲突，相应投资者权益保护机制切实发挥作用。

　　四、发行人应当于公司债券发行前将《持有人会议规则》的全文予以完整披露，并将其与募集说明书等其他发行文件一并置备于指定场所备查。

　　五、《参考文本》发布前已完成发行的公司债券持有人认为有必要参照《参考文本》修改既有《持有人会议规则》的，可以按照既有约定的程序召开持有人会议并进行表决。受托管理人应当与债券持有人、发行人充分沟通，审慎确定拟提交审议的议案，并视情况决定是否需要同步变更募集说明书、受托管理协议等文件的相关衔接安排。

　　上述业务指南全文可至本所网站（http://www.sse.com.cn）“规则”下的“本所业务指南与流程”栏目查询。

　　特此通知。

　　附件：上海证券交易所公司债券存续期业务指南第1号——公司债券持有人会议规则（参考文本）

　　上海证券交易所

　　二○二○年十一月二十七日